一、如何對企業(yè)現金流量表進(jìn)行分析利用

作為企業(yè)的投資者、債權人，首先關(guān)心的都是企業(yè)獲取現金的能力，而現金流量表是以現金為基礎編制的，它反映了企業(yè)在一定期間內現金流入和流出的情況，故它對投資者、債權人來(lái)說(shuō)尤為重要。
投資者、債權人必須有目的、有方法地對企業(yè)提供的現金流量表進(jìn)行分析，才能得出進(jìn)行投資、信貸決策所需的信息。
對現金流量表的分析可從以下幾方面進(jìn)行。
１、從現金流量表的結構上進(jìn)行分析，了解所需信息的大致內容。
現金流量表的整體結構分為兩大部分，即基本資料部分和補充資料部分，其中基本資料部分又分為經(jīng)營(yíng)活動(dòng)、投資活動(dòng)和籌資活動(dòng)三類(lèi)流量，各類(lèi)現金流量又分別反映現金收入和現金支出各項目，通過(guò)計算各類(lèi)現金凈流量在現金凈增加額（或凈減少額）中所占的比重，以及各類(lèi)活動(dòng)中具體項目的構成情況，可以大致了解現金收支的正常性及對將來(lái)償還債務(wù)、支付股利的影響。
在表內三類(lèi)現金流量中，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現金凈流入本質(zhì)上代表了企業(yè)自我創(chuàng )造現金的能力，盡管企業(yè)取得現金還可以通過(guò)對外籌資的途徑，但債務(wù)本金的償還最終還取決于經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現金凈流入，因此，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的現金凈流入應是現金凈流量的重要來(lái)源，它占現金凈增加額的比重越高，說(shuō)明企業(yè)的財務(wù)......(本文共計2頁(yè))

二、

三、如何利用現金流量表分析企業(yè)現金流量

請參考:一、分析企業(yè)投資回報率（一）現金回收額（或剩余現金流量）。
計算公式為：經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現金凈流量-償付利息支付的現金。
該指標相當于凈利潤指標，可用絕對數考核。
分析時(shí)，應注意經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現金流量中是否有其他不正常的現金流入和流出。
如果是企業(yè)集團或總公司對所屬公司進(jìn)行考核，可根據實(shí)際收到的現金進(jìn)行考核。
如：現金回收額=收到的現金股利或分得的利潤+收到的管理費用+收到的折舊+收到的資產(chǎn)使用費和場(chǎng)地使用費。
（二）現金回收率。
計算公式為：現金回收額/投入資金或全部資金。
現金回收額除以投入資金，相當于投資報酬率，如除以全部資金，則相當于資金報酬率。
二、分析企業(yè)短期償債能力分析企業(yè)短期償債能力主要是看企業(yè)的實(shí)際現金與流動(dòng)負債的比率。
即：期末現金和現金等價(jià)物余額/流動(dòng)負債。
由于流動(dòng)負債的還款到期日不一致，這一比率一般在0.5至1之間。
三、分析經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現金凈流量存在的問(wèn)題（一）分析經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現金凈流量是否正常。
在正常情況下，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現金凈流量>財務(wù)費用+本期折舊+無(wú)形資產(chǎn)遞延資產(chǎn)攤銷(xiāo)+待攤費用攤銷(xiāo)。
計算結果如為負數，表明該企業(yè)為虧損企業(yè)，經(jīng)營(yíng)的現金收入不能抵補有關(guān)支出。
（二）分析現金購銷(xiāo)比率是否正常。
現金購銷(xiāo)比率=購買(mǎi)商品接受勞務(wù)支付的現金/銷(xiāo)售商品出售勞務(wù)收到的現金。
在一般情況下，這一比率應接近于商品銷(xiāo)售成本率。
如果購銷(xiāo)比率不正常，可能有兩種情況：購進(jìn)了呆滯積壓商品；
經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)萎縮。
兩種情況都會(huì )對企業(yè)產(chǎn)生不利影響。

四、怎樣分析現金流量表

現金流量表分析是指對現金流量表上的有關(guān)數據進(jìn)行比較、分析和研究，從而了解企業(yè)的財務(wù)狀況，發(fā)現企業(yè)在財務(wù)方面存在的問(wèn)題，預測企業(yè)未來(lái)的財務(wù)狀況，為報表使用者科學(xué)決策提供依據。